Konsument

Stockholmsbörsen vände ned, Exor och försvarsindustrin i topp

Per G OhlinLämna en kommentar

Vi är tillbaka i Tyskland och vi har nära och kära från Sverige  med oss i några dagar. Idag sprang jag milen i en av Berlins parker i både moln, regn och solsken. Nu blir det gött att sätta sig och följa upp dagens börs.

Dagens ledartröja gick till det holländska investmentbolaget Exor (+1,82%). Aktien är verkligen prisvärd med nästan 50% substansrabatt. Efter att ha erhållit 3 miljarder från Ferrariförsäljningen tidigare i år letar bolaget efter europeiska och amerikanska bolag att köpa. Det blir spännande att följa vad det blir för förvärv.

Jag trodde att etf:en VanEck defense (+1,65%) skulle stänga bäst idag när Nato kom överens om fem procents målet på toppmötet i Haag. Flera försvarsaktier steg på beskedet.

På tredje plats kom norska försäkringsbolaget Storebrand (+0,58%) som idag fick en höjd riktkurs av ABG och upprepat köp.

Bästa svenska aktie blev investmentbolaget Latour (+0,42%) som Spiltans Vd häromdagen placerade i en evighetsportfölj i en intervju med finanssajten EFN.

Jumboplatsen gick idag till etf:en European Consumer staples som backat -5,42% den senaste månaden och idag stängde på -2,28%. Aktien tangerade därmed sitt MA200 och det återstår att se om den får stöd här. Jag följer utvecklingen.

Bottenpluggen ur på Wall Street, Spiltan och Europeiskt konsumentrelaterat i topp

Per G OhlinLämna en kommentar

Efter milen i löparskorna är det skönt att komma hem och sätta sig och summera börsen. Ikväll är Nasdaq på väg mot den sämsta börsdagen sedan 2022 och är i detta nu ned -4,15%.Men först vill jag citera Dagens Industris Mikael Vilenius om röran i USA:

-”Det är en ny sheriff i stan under Donald Trump” deklarerade USA:s vice president JD Vance i München den 14 februari. De senaste veckorna har det varit Vilda västern. USA:s president Donald Trump har omväxlande avlossat skrämskott, skarpa tullkulor i ryggen på sina närmaste grannar Kanada och Mexiko, salvor runt fötterna på Volodymyr Zelenskyj för att Ukrainas president ska ge upp sitt land och en hagelsvärm mot sina Nato-allierade i Europa.

I villervallan har han vådaskjutit börsen och dödat den amerikanska börsglädjen som fanns efter valsegern inför sänkta bolagsskatter och färre regleringar. –

Vilken målande beskrivning och det känns lite som att Intuitive Surgical och PaloAlto fick bäras ut på bår när bolagens aktier föll under under MA200 och jag gjorde en slutlig vinsthemtagning. Fantastiska bolag som är välkomna tillbaka, men nu får de vila ett tag. Nu är det bara två amerikanska bolag kvar i laguppställningen, Apple och Visa, men den förstnämndas plats hänger på en skör tråd då aktien är strax under MA200. Vi får se vad som händer imorgon.

Det var även nedåt på Europabörserna men långt ifrån lika illa som i USA, vilket är rätt eftersom värderingarna i Europa är mycket lägre än i USA.

Det var åtminstone några innehav som gick motströms med Spiltan Invest som tog täten utan direkta bolagsnyheter.

På andra plats kom etf:en som följer MSCIs index för Europeiska konsumtrelaterade bolag.

Försvarsaktier fortsätter stiga och idag kom etf:en VanEck Defence på tredjeplatsen.

Till vinnarkvartetten sällade sig även råvaru-etf:en. Dessutom hjälpte obligations- och guld-etf:erna till att dämpa nedgången.

Kassan är nu på rekordhöga 33,4% inklusive obligationer och räntor. Under rådande geopolitiska osäkerhet plockar jag inte in några nya bolag på planen när något bolag får lämna planen när aktien faller under MA200, men jag låter de bolag och etf:er som är de bästa trenderna löpa på och ibland fyller jag på när trenden bekräftas. Det är fördel Sverige och Europa.

Konsumentrelaterat motströms på blodig börs, följd av Apple och etf:erna med guld och obligationer

Per G OhlinLämna en kommentar

Stockholmsbörsen  stängde på blodiga -3,2% och det blev den sämsta börsdagen på två år efter att Donald Trump gjort verklighet av sina tullhot. Laguppställningen kom undan med halva nedgången som bl a bromsades av hög likviditet, etf:er med obligationer, guld och råvaror.

Ledartröjan gick ändå till en aktierelaterad etf; iShares MSCI Europe Consumer staples sector. De två största innehaven är Nestlé och Unilever som båda gick motströms och stängde på nästan +2%.

I skrivande stund går techjätten Apple motströms på Wall Street. Jag vet inte varför Apple håller sig på gröna sidan, det kan knappast bero på att bolaget idag presenterat en uppgraderad iPad Air med M3-chip, vilket ska ge bättre prestanda för arbete och spel.

Guld-etf gjorde sin plikt som hedge liksom obligations-eft:erna som alla kom med på top 10.

Laguppställningens likviditet är nu rekordstor på 25%, varav 6% i obligationer. Anledningen till detta är naturligtvis den oförutsägbara geopolitik vi upplever i detta nu. Tyvärr ser det osäkert ut framåt, noterar att idag är Skräckindexet VIX på höga 24,20. När VIX är över 20 är det en indikation på en kraftigt orolig börs. Det är mycket mer som skall prisas in om det blir verklighet med tullar mot Europa också. Jag skrev “om”, tyvärr är det nog så att det istället borde stå “när”.

Jumboplatsen gick till krypto-etf:en (-10,43) som föll tillbaka efter gårdagens uppgång.